Résultats financiers 2023.

AVENA boucle l’exercice avec un degré de couverture de 104% (non-audité) et un rendement de 4.55%.

Son bilan est ainsi porté à CHF 2.627 milliards.

La situation du portefeuille reflète la nouvelle allocation stratégique qui est entrée en vigueur le 01.01.2023.

Son ombre planait sur l’économie mondiale en début d’année. Une récession, même légère, semblait inévitable à la suite du retour de l’inflation dès 2021 et de la forte hausse des taux dès 2022. Or, en 2023, ce risque n’a cessé d’être repoussé. La croissance a résisté, mais de manière inégale selon les régions.

L’année boursière s’est ainsi déroulée en trois tableaux aux ambiances fort différentes. Soulagement en début d’exercice, les marchés se sont peu à peu délestés du fardeau qui les avait entravés en 2022. Les risques systémiques se sont éloignés. Les statistiques économiques ont rassuré quant à l’état de santé de l’économie américaine, qui allait, au fil de l’année, s’imposer comme la locomotive de l’activité mondiale.

En Europe, les risques de crise énergétique se sont envolés. Par ailleurs, alors que l’on craignait une contagion à large échelle de la crise des banques régionales américaines, l’intervention des autorités l’a circonscrite. Ou presque. Puisque la Suisse a vécu un traumatisme national avec l’absorption de Crédit Suisse par UBS.

À l’arrivée des beaux jours, Un concept s’est imposé: nous entrons dans une ère de taux plus élevés pour plus longtemps qu’escompté. Alors, les taux longs se sont envolés, dépassant même 5% aux États-Unis, au grand dam des investisseurs et des investisseuses qui ont vécu un mois d’octobre profondément rouge.

Alors que la fin de l’année approche, bien que les tensions géopolitiques aient resurgi sur le devant de la scène, les marchés se sont détendus. Les raisons ? L’inflation a poursuivi son recul. Les Banques centrales ont mis leur resserrement monétaire en pause prolongée. Et tant le pétrole que les taux longs se sont assagis. Au-delà des drames humains, les marchés n’ont pas évalué la guerre au Proche-Orient comme représentant un risque systémique, ils n’ont en effet pas noté de régionalisation du conflit ni de forte hausse du prix du pétrole.

Ainsi, sous l’angle boursier, 2023 s’est finalement présentée en miroir à 2022. Les principales classes d’actifs ont rebondi. Des écarts importants caractérisent les performances des indices régionaux des actions. Si les États-Unis caracolent en tête (+19%), les pays émergents – surtout le Sud-Est asiatique (+0.8%) – n’ont pas vécu le sursaut espéré après la fin de la politique zéro COVID en Chine. Entre deux, les actions suisses ont réalisé un parcours en demi-teinte. L’indice SPI (+3.7%) a notamment été pénalisé par ses grandes capitalisations, l’affaiblissement de la croissance mondiale et la force du franc.

Les obligations ont confirmé leur retour (SBI AAA-BBB +6%)-  Le krach de 2022 était bel et bien exceptionnel. La décrue de l’inflation a convaincu les marchés que la fin de la hausse des taux approchait, augurant d’un environnement plus porteur pour cette classe d’actifs.

Dans ce contexte, le portefeuille d’AVENA affiche une performance nette de +2.81%.

Nouveau succès pour les soirées AVENA

Yverdon-les-Bains, Lausanne, Aigle et en ligne… Les soirées d’information «Le b.a-ba pour optimiser votre prévoyance professionnelle» ont à nouveau rencontré un vif succès cet automne.

Comme l’an dernier, plus de 500 personnes employées dans des entreprises assurées auprès d’AVENA - Fondation BCV 2e pilier ont participé à ces rendez-vous itinérants.

Des rencontres qui ont pour but de les accompagner sur le chemin de leur retraite et plus globalement dans l’approche de leur prévoyance.

Cette édition s’est enrichie d’une version en ligne traduite simultanément en allemand pour les assurées et les assurés alémaniques.

De nombreuses questions, concernant tant le 1er que les 2e et 3e piliers, ont permis de prolonger les discussions, démontrant une fois encore le besoin d’information sur la prévoyance. Une nouvelle session est déjà à l’agenda de 2024.

Retrouvez le replay de la conférence virtuelle, la présentation d’AVENA ainsi qu'une sélection de questions des assurés sur le site de la Fondation.

Lors de la conférence virtuelle du 6 décembre, nous avons abordé les points suivants:

Comment fonctionne le système des 3 piliers?

Comment décrypter son certificat de prévoyance professionnelle?

Qu’est-ce qu’un rachat?

Dois-je retirer mon deuxième pilier en rente ou en capital?

Puis-je utiliser mon deuxième pilier pour accéder la propriété de mon logement?

Quel montant vais-je toucher à la retraite?

Comment optimiser ma fiscalité?

Avec nos spécialistes:

Nicolas Colozier,  Actuaire auprès d'AVENA - Fondation BCV 2e pilier

Olivier Reymond, Spécialiste en prévoyance, BCV

Comment vous y prendre? À quoi prêter particulièrement attention?

Partagez l’expérience de la Fondation Polyval, une entreprise sociale à vocation industrielle basée à Cheseaux-sur-Lausanne (VD). Son directeur, Hervé Corger, a échangé avec Francis Bouvier, directeur d’AVENA, sur le plateau de VOTRE ARGENT SPÉCIAL PME, sur La Télé.

Que fait-on socialement, économiquement ou politiquement de l’allongement de la durée de vie depuis le milieu du siècle dernier? Le philosophe et écrivain français, Pascal Bruckner, ne croit vraiment pas qu’on ait pris la mesure de la révolution anthropologique en cours. Il ne le cache pas, pour lui, la retraite, c’est une défaite. Considérée comme une victoire lors de sa conquête, elle accélère désormais la vieillesse, selon lui. Or, il existe bel et bien une vie au-delà de la soixantaine. Il l’a expérimentée. La retraite, ce n’est pas rester oisif pendant les vingt à trente ans gagnés sur le dos des générations qui suivent, a-t-il relevé lors de la Biennale, manifestation organisée par AVENA Fondation BCV 2e pilier, le 4 octobre dernier au Musée Olympique de Lausanne.

Des seniors utiles

Dans son plaidoyer pour une vie active au-delà de limites qui n’ont plus de raison d’être pour des pans entiers de la population, il en a appelé à inscrire les personnes que l’on nomme pudiquement les «aînés» dans les champs économiques et sociaux aussi longtemps qu’ils le souhaitent. Pour leur permettre non seulement de se sentir utiles, mais aussi de garder un certain pouvoir social et surtout économique à l’heure où se posent les questions de la croissance et du financement des assurances sociales. Que ce soit par le travail rémunéré ou le volontariat, il insiste pour que l’on «repense à l’utilité des seniors afin d’arracher le grand âge à la malédiction de la décrépitude».

Si ces notions de retraite, d’âge de la retraite, de droit au repos, de financement des assurances sociales ont récemment poussé les Français dans la rue, ici, elles conduisent régulièrement la population aux urnes. Et ce sera encore le cas en 2024, a rappelé le directeur d’AVENA, Francis Bouvier, dans son intervention. D’où sa satisfaction de constater que la récente élection du Conseil de fondation a suscité un vif intérêt. Pas moins de 24 personnes assurées se sont en effet présentées.

Bilan d’une législature mouvementée

Car oui, Alexandre Pahud a introduit sa dernière Biennale en tant que président. Ému, il a tiré un bilan positif d’une législature qui s’est ouverte sous le signe du COVID-19. Il a notamment évoqué le virage en cours de la Fondation vers la prise en compte, dans sa gestion, de critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG), les efforts fournis pour entrer à l’heure dans l’ère de la nouvelle loi sur la protection des données (nLPD) ou encore les besoins croissants en matière de digitalisation. Autant de dossiers ou de défis qui occuperont encore les membres récemment élus – ou réélus – du Conseil de fondation, à qui il souhaite «d’avoir autant de plaisir qu’il en a eu».

Autre nécessité pour les caisses de pensions en général, et AVENA en particulier, une présence toujours plus forte sur le front de la communication. Ainsi, les soirées AVENA, destinées à l’ensemble des assurées et assurés, sont reconduites en 2023. Un partage d’informations qui a rencontré un grand succès.

Communication indispensable

La communication est également au cœur de la transition digitale de la fondation. Au-delà des portails pour les assurés ou les entreprises, ce virage implique également les échanges de données tout au long de la chaîne de valorisation de la prévoyance professionnelle. «Un mouvement qui devrait être pleinement stabilisé d’ici une dizaine d’années», a insisté Francis Bouvier. En attendant, la mise sur pied d’interfaces communes demande des investissements, qui sont autant d’accélérateurs «de la concentration en cours de l’univers des caisses de pensions». AVENA poursuit, elle, sa croissance. Le défi aujourd’hui, a relevé le directeur, est de «continuer à accueillir de nouveaux adhérents et adhérentes tout en fournissant la même qualité de service».

À propos de financement, Francis Bouvier a rappelé quelques données clés de la prévoyance professionnelle sur la base des chiffres d’AVENA. Ainsi, la moyenne des avoirs à la retraite avoisine CHF 340 000, ce qui, vu sous l’angle de la médiane, donne CHF 1900 par mois de rente. Des chiffres qui soulignent l’importance de faire comprendre aux employées et employés la nécessité de se préoccuper assez tôt de leur retraite.

Croissance de 1% en Suisse

AVENA présentait à fin septembre un taux de couverture de 104,1%. Reflet notamment de la bonne tenue des marchés financiers durant la première partie de l’année, après un exercice 2022 fortement teintée de rouge. Les bourses constituent d’ailleurs, selon Attilio Zanetti, membre suppléant de la direction générale de la Banque nationale suisse (BNS), le principal risque pour la croissance suisse l’an prochain. Sa crainte? Qu’une croissance résistante et une inflation persistante ne déjouent les anticipations des marchés. Alors, on pourrait assister à une réévaluation des actifs.

Pour 2023, Attilio Zanetti a rappelé que la BNS tablait sur une croissance de 1% pour la Suisse. Petite économie ouverte, elle pâtit du ralentissement de l’activité en Europe – particulièrement en Allemagne – ou encore en Chine et des premiers effets de la hausse des taux sur l’activité. Mais, elle est soutenue par une demande intérieure dynamique grâce à un marché de l’emploi solide.

Le resserrement monétaire engagé en juin 2022 a permis de faire refluer l’inflation. La BNS reste cependant vigilante, afin d’assurer sa mission, soit la stabilité des prix. «Une stabilité des prix qui fait partie intégrante du modèle d’affaires suisse, qui permet aux entreprises de créer de l’emploi, de payer les retraites». C’est ça, a-t-il conclu, «le lien entre les caisses de pensions et la BNS.»

Les retraites devraient ainsi rester sous les feux de la rampe en 2024 d’abord et durant l’ensemble du mandat de quatre ans qu’entame le nouveau Conseil d’AVENA.

Mesdames, Messieurs,

Le 21 septembre 2023 a eu lieu le dépouillement des résultats des votations pour le renouvellement du Conseil.

Nous avons le plaisir de vous communiquer ci-dessous les personnes élues au Conseil de fondation d'AVENA pour la législature 2024-2028:

Représentants des employeurs

	Dominique Blanchard VCT Vector Gestion SA Directeur
	Giovanni Chiusano Fiduciaire Fidinter SA  Administrateur-directeur
	Yvan Henzer Libra Law SA Administrateur
	Alexandre Pahud  Fondation Michel Torche  Secrétaire Général
	François Pugliese ELITE SA CEO
	Catherine Vogt  Hesperia SA CEO

Représentants des employé(e)s

	Bruno Chappuis Union Européenne de Radio-Télévision Senior Sports Rights Manager
	Cosette Hausammann Protocol SA  Responsable Finance et Admin.
	Claudine Eveline Imhof Proactif ouvertures Formation Sàrl Co-responsable des formations digitales
	Claude Rey FidAlp Audit SA   Agent Fiduciaire Brevet Fédéral
	Sylvain Rochat Hervest Fiduciaire SA  Directeur - Expert fiscal diplômé
	Delphine Saleres-Deney Garden Center Schilliger SA Directrice Administration et Finance

Le nouveau conseil de Fondation a été présenté lors de la Biennale qui s'est tenue le mercredi 4 octobre 2023 au Musée Olympique à Lausanne.

Nous souhaitons plein succès à la nouvelle équipe pour la nouvelle législature.

Notice d’information en matière de protection des données 

Cette nouvelle loi cadre l’utilisation des données personnelles de personnes physiques par les entreprises en renforçant certaines exigences actuellement en vigueur.

En conséquence, une nouvelle notice d’information a été élaborée et est disponible ci-dessous.

Elle définit les principes, processus et la gouvernance mis en place au sein d’AVENA afin de répondre aux exigences de la LPD.

Votre gestionnaire se tient naturellement à votre disposition en cas de questions.